5
Các cặp tiền tệ trong hình trên được gọi là "cặp chính" (majors) bởi vì chúng được
giao dịch nhiều nhất trên thế giới.
Bạn cũng nên biết rằng, "buck" không phải là tên gọi duy nhất của USD, ta còn có
cách gọi khác như : greenbacks, bones, benjis, benjamins, cheddar, paper, loot, scrilla,
cheese, bread, moolah, dead presidents, and cash money.
Ngoài ra, tại Peru, còn có một biệt danh cho đồng dollar Mỹ là Coco, tên một thú
nuôi của George Washington.
III. Các cặp tiền tệ nào được giao dịch?
Giao dịch forex là việc bạn đồng thời mua một một số lượng tiền này và bán đi một số
lượng tiền khác. Các tiền tệ được giao dịch thông qua một nhà môi giới hoặc nhà phân
phối và theo từng cặp, ví dụ đồng EURO và đồng Dollar (EUR/USD) hoặc đồng Bảng
Anh và Yên Nhật ( GBP/JPY).
Hãy nhớ, khi bạn giao dịch trong thị trường forex, bạn mua và bán theo từng cặp
tiền tệ.
Bạn có thể hình dung, mỗi cặp tiền tệ như một trò chơi kéo co mà mỗi bên là một
đồng tiền. Sự dao động của tỷ giá chuyển đổi phụ thuộc vào tiền tệ nào mạnh hơn tại
thời điểm đó.
- Cặp tiền tệ chính ( Major Currency Pairs)
Những cặp tiền tệ được bên dưới được xem là cặp chính (majors). Những cặp này
đều có đồng USD và được giao dịch nhiều nhất. Chúng có tính thanh khoản cao và là
những cặp được giao dịch rộng rãi trên thế giới.
- Cặp tiền tệ phụ ( Major Cross Currency Pairs or Minor Currency Pairs)
6
Các cặp tiền tệ mà không chứa đồng USD được biết đến như cặp tiền tệ lai, gọi là
crosses. Người ta cũng xem đó là các cặp tiền tệ phụ. Hầu hết các cặp tiền tệ phụ được
xuất phát từ 3 loại tiền tệ chính là EUR, JPY và GBP.
7
- Cặp tiền tệ ngoại lai (Exotic Pairs)
Cặp ngoại lai được kết hợp từ một tiền tệ chính và một một tiền tệ của nền kinh tế
mới như Brazil, Mexico, hoặc Hungary. Trong hình bên dưới là 1 số ví dụ về các cặp
tiền tệ ngoại lại.
Phụ thuộc vào công ty môi giới forex mà bạn có thể thấy vài cặp ngoại lai được đề
cập đến. Hãy luôn nhớ là các cặp này giao dịch khó khăn hơn cặp chính và cặp phụ, do
đó, chi phí cho việc chuyển đổi liên quan đến giao dịch của các cặp ngoại lai thường khá
lớn.
Không có gì lạ nếu chêch lệch giá mua bán (spread) của cặp ngoại lai gấp 2 hoặc 3
lần so với EUR/USD hoặc USD/JPY. Vì thế nếu bạn muốn giao dịch cặp ngoại lại, hãy
tính đến vấn đề này.
IV. Quy mô thị trường và tính thanh khoản
Không giống như các thị trường tài chính khác như thị trường chứng khoán New
York Stock Exchange, thị trường ngoại hối giao ngay (spot forex) không phải là một địa
điểm hay một trung tâm giao dịch.
8
Thị trường ngoại hối được coi là thị trường tự do (Over The Counter), hoặc còn gọi
là liên ngân hàng (Interbank), do thực tế toàn bộ thị trường là hệ thống điện tử, trong
mạng lưới các ngân hàng, liên tục hoạt động trong 24/24 giờ.
Điều này có nghĩa rằng thị trường ngoại hối giao ngay trải rộng trên toàn thế giới và
không có vị trí trung tâm. Giao dịch có thể diễn ra bất cứ đâu, và bất kỳ lúc nào.
Thị trường Ngoại hối OTC là thị trường tài chính lớn nhất và phổ biến nhất trên thế
giới, giao dịch trên toàn cầu bởi một số lượng lớn của các cá nhân và tổ chức.
Trên thị trường OTC, nhà giao dịch có thể quyết định họ giao dịch với ai phụ thuộc
vào điều kiện giao dịch, tỷ giá hấp dẫn, và danh tiếng của đối tác giao dịch
Biểu đồ dưới đây cho thấy trong mười loại tiền tệ giao dịch nhiều nhất.
Đồng USD là đồng tiền giao dịch nhiều nhất, chiếm 84,9% của tất cả các giao dịch.
Đồng Euro đứng thứ 2 với 39,1%, trong khi đồng Yên là thứ ba với 19,0%. Như bạn có
thể thấy, phần lớn các tiền tệ chính chiếm vị trí đầu trong danh sách này!
* Do hai đồng tiền cùng tham gia trong mỗi giao dịch, tổng tỷ lệ phần trăm của các
đồng tiền riêng lẻ là 200% thay vì 100%
Biểu đồ trên cho thấy mức độ thường xuyên của đồng đô la Mỹ được giao dịch trên
thị
trường giao dịch ngoại hối. 84.9% của tất cả các báo cáo giao dịch lại là cùng nằm 1
bên đồng USD.
Dollar là Vua
Có lẽ bạn thấy là chúng tôi thường xuyên đề cập đến đồng đô la. Nếu USD là một
nửa của tất cả các cặp tiền tệ chính (majors), các cặp này chiếm 75% của tất cả các giao
dịch, vậy ta phải luôn chú ý đến đồng đô la. USD là vua!
9
Trong thực tế, theo Quỹ Tiền tệ Quốc tế (IMF), đồng đô la Mỹ chiếm khoảng 62%
dự trữ ngoại hối của toàn thế giới! Bởi vì hầu hết các nhà đầu tư,kinh doanh, và ngân
hàng trung ương có nó, họ chú ý đến đồng đô la Mỹ.
Ngoài ra còn có vài lý do quan trọng khác lý do tại sao đồng đô la Mỹ đóng một
vai trò trung tâm trong thị trường ngoại hối:
- Nền kinh tế của Mỹ là nền kinh tế lớn nhất thế giới
- Đồng USD là đồng tiền dự trữ của thế giới.
- Mỹ có các thị trường tài chính lớn nhất và thanh khoản mạnh nhất trên thế giới.
Mỹ có một hệ thống chính trị siêu ổn định
Mỹ là siêu cường quốc quân sự của thế giới.
Các đồng đô la Mỹ là phương tiện trao đổi cho hầu hết các giao dịch quốc tế . Ví
dụ, dầu có giá bằng đô la Mỹ. Vì vậy, nếu Mexico muốn mua dầu từ Ả-rập Xê-út, nó chỉ
có thể được mua bằng đô la Mỹ. Nếu Mexico không có đô la Mỹ, họ bắt buộc phải bán
đồng peso và mua đồng dollar.
Đầu cơ
Một điều quan trọng cần lưu ý về thị trường ngoại hối trong khi các giao dịch
thương mại và tài chính là một phần của khối lượng giaodịch, hầu hết các giao dịch tiền tệ
được dựa vào sự đầu cơ.
Nói cách khác, hầu hết khối lượng giao dịch đến từ các nhà đầu tư mua và bán dựa
trên biến động giá trong ngày.
Khối lượng giao dịch được mang lại từ các nhà đầu cơ được ước tính là hơn 90%!
10
Sự cấn đối của thị trường đầu cơ ngoại hối là tính thanh khoản rất cao (tổng số khối
lượng mua và bán mua xảy ra tại thời điểm bất kỳ nhất định ).
Điều này làm cho rất dễ dàng để bất cứ ai mua và bán tiền tệ.
Từ quan điểm của một nhà đầu tư, thanh khoản là rất quan trọng vì nó xác định giá
có thể thay đổi thế nào trong một thời gian nhất định. Một môi trường thị trường thanh
khoản tốt như ngoại hối cho phép khối lượng giao dịch lớn chỉ tạo ra tác động nhỏ đối với
chuyển động của giá.
V. Những con đường giao dịch Forex khác nhau
Bởi vì Forex quá tuyệt vời, nhà giao dịch đã đưa ra một số cách khác nhau để đầu tư
hoặc đầu cơ tiền tệ. Trong số này, phổ biến nhất là giao dịch giao ngay (spot), tương lai
(futures), quyền chọn (options) và các quỹ giao dịch (ETFs).
Thị trường giao ngay
Trong thị trường giao ngay, tiền tệ được giao dịch ngay lập tức hoặc "tại chỗ", bằng
cách sử dụng giá thị trường hiện tại. Điều tuyệt vời về thị trường này là đơn giản, thanh
khoản tốt, chêch lệch mua bán thấp. Rất dễ dàng để tham gia vào thị trường này và tài
khoản có thể mở ra với ít nhất là 25 $! Bên cạnh đó, hầu hết các nhà môi giới thường
cung cấp miễn phí.các biểu đồ, tin tức, và nghiên cứu giao dịch.
Hợp đồng tương lai
Là hợp đồng mua hoặc bán một tài sản nhất định ở một mức giá quy định vào một
ngày trong tươnglai (Đó là lý do tại sao chúng được gọi là tương lai!). Giao dịch ngoại
hối tương lai được tạo ra bởi ChicagoMercantile Exchange (CME) . Kể từ khi hợp đồng
tương lai được chuẩn hóa và giao dịch thông qua việc trao đổi tập trung, thị trường này
được quy định chặt chẽ và minh bạch. Điều này có nghĩa là giá cả và thông tin giao dịch
được hiển thị rõ ràng.
Hợp đồng quyền chọn
"Quyền chọn" là một công cụ tài chính cung cấp cho người mua quyền lựa chọn
mua hoặc bán một tài sản ở một mức giá quy định tại ngày hết hạn của hợp đồng quyền
chọn. Nếu nhà đầu tư chọn quyền chọn "bán", sau đó anh hoặc cô ta sẽ có nghĩa vụ
mua hoặc bán một tài sản ở một mức giá cụ thể tại thời điểm hết hạn.
Cũng giống như hợp đồng tương lai, hợp đồng quyền chọn cũng được mua bán
11
trao đổi, như ở trung tâm giao dịch chứng khoán quốc tế, hoặc Sở Giao dịch Chứng
khoán Philadelphia. Tuy nhiên, những bất lợi trong các giao dịch quyền chọn là giờ thị
trường được giới hạn cho các quyền chọn cố định và tính thanh khoản không tuyệt vời
như giao dịch hợp đồng tương lai hay thị trường giao ngay.
Các quỹ giao dịch
Quỹ trao đổi mua bán, ETFs là những thành viên trẻ nhất của thế giới giao dịch
ngoại hối.
Một ETF có thể chứa một tập hợp các cổ phiếu kết hợp với một số loại tiền tệ, hàng
hóa, để đầu tư đa dạng hóa với các tài sản khác nhau. Chúng được tạo ra bởi các tổ chức
tài chính và có thể được giao dịch như cổ phiếu thông qua trao đổi. Giống như giao dịch
quyền chọn, hạn chế trong giao dịch ETFs là thị trường này không mở của 24 giờ. Ngoài
ra, bạn có thể phải tra phí hoa hồng và các chi phí giao dịch khác.
VI. Ưu điểm của thị trường Forex
Có rất nhiều lợi ích và ưu điểm của việc giao dịch Forex. Đây chỉ là một vài nguyên
nhân mà tại sao rất nhiều người đã chọn thị trường này :
Không có phí hoa hồng (no commissions)
Không có phí thanh toán, không phí trao đổi, không phí chính phủ, không phí môi
giới. Hầu hết sàn mội giới giao dịch bù vào dịch vụ của họ thông qua chêch lệch mua và
bán (bid - ask - spread).
Không trung gian
Giao dịch giao ngay loại trừ trung gian và cho phép bạn giao dịch trực tiếp với thị
trường chịu trách nhiệm định giá đối với cặp tiền tệ riêng biệt.
Không cố định khối lượng giao dịch
Trong hợp đồng tương lai, khối lượng giao dịch được xác định bởi vật trao đổi. Một
khối lượng giao dịch chuẩn cho bạc trong hợp đồng tương lai là 5000 ounces bạc. Trong
giao dịch giao ngay, bạn tự xác định khối lượng giao dịch. Điều này cho phép nhà đầu tư
có thể tham gia với tài khoản chỉ 25$ (chúng tôi sẽ giải thích sau tại sao tài khoản 25$
thực tế không phải là một ý hay)
Chi phí trao đổi thấp
Phí trao đổi riêng lẻ (bid ask spread) cơ bản là ít hơn 0.1% so với điều kiện bình
12
thường của thị trường. Tại những sàn giao dịch lớn, spread có thể thấp ở múc 0.07%.
Điều này còn phụ thuộc vào đòn bẩy của bạn, và chúng tôi sẽ giải thích sau.
Thị trường hoạt động 24 giờ
Điểm đặc biệt của thị trường này là bạn không cần chờ đến giờ mở cửa. Từ sáng
thứ 2 mở cửa tại Australia đến chiều thứ 6 đóng tại New York, thị trường forex không
bao giờ ngủ. Điều này thật tuyệt vời cho những ai muốn giao dịch bán thời gian, bởi vì
bạn có thể chọn khi nào bạn muốn giao dịch : sáng, trưa, tối, qua bữa sáng, hoặc giờ
ngủ.
Không ai có thể làm giá thị trường
Thị trường trao đổi ngoại hối quá to lớn và có quá nhiều người tham gia đến mức
không một cá nhân nào (kể cả ngân hàng trung ương) có thể kiểm soát được tỷ giá của thị
trường trong thời gian dài.
Đòn bẩy tài chính
Trong giao dịch Forex, với một số tiền ký quỹ nhỏ bạn có thể thực hiện một hợp động
có giá trị lớn. Đòn bẩy mang lại khả năng tạo nên lợi nhuận hấp dẫn, và giữ cho rủi ro
vốn ở mức tối thiểu.
Ví dụ, một sàn môi giới forex cung cấp một tỷ lệ đòn bẩy 50:1, có nghĩa là với số
tiền gửi ký quỹ 50$, bạn có thể giao dịch mua hoặc bán 25 00$ giá trị của tiền tệ. Cũng
giống vậy, với 500$ gửi ký quỹ bạn có thể giao dịch đến 25 000$. Tuy đòn bẩy mang lại
lợi ích như vậy, nhưng bạn hãy chú ý, đòn bẩy cũng là một con dao 2 lưỡi. Nếu không
có sự quản lý rủi ro thích hợp, đòn bẩy quá cao có thể dẫn đến thua lỗ lớn.
Tính thanh khoản cao
Bởi vì thị trường forex quá to lớn, nên thanh khoản rất cao. Điều này có nghĩa là
trong trạng thái thị trường bình thường, với 1 cái nhấp chuột bạn đã có thể ngay lập tức
mua hoặc bán giá mà bạn muốn như có một người trong thị trường se sẵn sang nhận giao
dịch với bạn. Bạn sẽ không bao giờ bị kẹt trong một giao dịch. Thậm chí bạn có thể để
phần mềm giao dịch tự động kết thúc giao dịch khi bạn đạt được mức lợi nhuận mong
muốn (a take profit order) hoặc khi giao dịch đang thua lỗ (a stop loss order)
Dễ dàng tham gia
Nhiều người cho rằng để bắt đầu giao dịch tiền tệ bạn phải tốn rất nhiều tiền. Thực tế,
nếu so sánh với chứng khoán thì ko phải vậy. Sàn Forex cung cấp tài khoản giao dịch
mini và micro, một vài sàn cho phép bạn mở tài khoản với số tiền nhỏ nhất chỉ 25$.
13
Chúng tôi không nói là bạn nên mở tài khoản với mức nhỏ nhất, nhưng nó làm cho
việc giao dịch forex trở nên dễ tiếp cận hơn đối với nhưng nhà đầu tư cá nhân, những
người không có số vốn khởi đầu quá lớn.
Nhiều hỗ trợ miễn phí
Hầu hết sàn môi giới Forex thường cung cấp tài khoản ảo để giao dịch thử nghiệm
và luyện tập kỹ năng của bạn, ngoài ra còn có lịch tin tức forex và các dịch vụ phân tích
biểu đồ. Và tất cả hoàn toàn miễn phí.
Tài khoản ảo thực sự là tài nguyên rất hữu ich đối với nhưng ai mong muốn rèn
luyện kỹ năng "buôn tiền" trước khi mở một tài khoản thật với rủi ro tiền thật.
VII. So sánh Forex và chứng khoán
Thị trường Forex gần như hoạt động 24/24. Hầu hết các sàn giao dịch đều mở cửa
vào 5:15 chiều chủ nhật giờ EST và kết thúc vào thứ 6, 4h chiều, và dịch vụ chăm sóc
khách hàng 24/7. Và giao dịch Forex được thực hiện mọi nơi trên thế giới, trên tất cả các
múi giờ. Điều này sẽ giúp bạn có thể tự thiết lập thời gian biểu phù hợp nhất với mình.
Miễn phí dịch vụ
Thường thì người môi giới trong Forex không tính phí dịch vụ hay phí cộng thêm
cho mỗi lần đặt lệnh. Sàn giao dịch sẽ chia lại 1 phần hoa hồng trên điểm chênh lệch
giữa giá bán và giá mua để chia cho họ. Vì vậy chi phí giao dịch trong Forex thấp hơn
hẳn so với các thị trường khác
Đặt lệnh lập tức
Lệnh đặt của bạn sẽ lập tức được thực hiện ngay trong hầu hết các giao dịch. Và
bạn cũng có thể cập nhật thông tin liên tục về tỉ giá và về tài khoản của bạn. Những gì
bạn nhấp chuột là những gì bạn sẽ đạt. Và sẽ không có sự khác biệt giữa tỉ giá bạn cập
nhật và tỉ giá bạn giao dịch như ở trong chứng khoán
Bán trước mua sau
Không như thị trường tài sản bị hạn chế và không thể bán khống ( bán trước mua
sau), tại thị trường Forex bạn có thể kinh doanh cả lúc thị trường lên và lúc thị trường
xuống. Cơ hội giao dịch luôn xuất hiện tại mọi thời điểm và chỉ cần nhận biết xu hướng
thị trường. Vì vậy bạn luôn có thể quyết định đầu tư và rút ra bất kì lúc nào tại mọi giai
đoạn của thị trường.
14
Ngoài ra còn những lý do sau:
- Không người trung gian
Việc giao dịch trực tiếp tại các trung tâm tài chính và môi giới đem lại nhiều lợi
ích cho người giao dịch, tuy nhiên nó lại có nhược điểm là phải qua khâu trung gian.
Càng nhiều đối tượng tham gia giao dịch, chi phí sẽ càng cao , thời gian đặt lệnh giao
dịch càng lâu và thủ tục càng phức tạp. Chi phí không chỉ là tiền bạc mà còn là thời
gian bỏ ra. Trong thị trường tiền tệ đã loại bỏ các nhân tố trung gian, giúp khách hàng
giao dịch trực tiếp trên các phần mềm giao dịch với sàn và đặt lệnh ngay lập tức với
những thay đổi từ phía thị trường. Kinh doanh ngoại hối giúp việc giao dịch nhanh
chóng và tiết kiệm chi phí trung gian hơn so với chứng khoán và các ngành kinh doanh
khác.
- Việc mua / bán không tác động đến thị trường
Đã bao nhiều lần trong thị trường chứng khoán bạn sốt sắng về những cái tin như
"Quĩ A" bán cổ phiếu "X" và mua cổ phiếu "Y"? Tin đồn có thể đem lại lợi nhuận cho 1
thiểu số nhưng gây thiệt hại cho đa số. Hơn nữa cổ phiếu lệ thuộc vào tình hình tài chính
của các công ty, và do đó nó cũng lệ thuộc nhiều vào 1 nhóm các "Hội đồng quản trị".
Thị trường chứng khoán lại rất nhạy cảm với các lệnh mua / bán , và cũng không thích
hợp với những ai muốn kinh doanh trong ngắn hạn. Trong thị trường Forex do tác động
của "dòng chảy tiền tệ", khả năng tác động của các ngân hàng hay quĩ tiền tệ rất nhỏ
nhoi. Ngân hàng, quĩ đầu tư, chính phủ, nhà đầu cơ và các nhóm giao dịch chỉ là 1 phần
nhỏ của thị trường ngoại hối và và "dòng chảy tiền tệ" là không điều khiển được.
- Các nhà phần tích và môi giới đầu tư ít có ảnh hưởng đến thị trường
Không có nhận xét nào:
Đăng nhận xét